Com relação a 1?, esses são nomes de alias de tabela.
Você vê a linha FROM user_stats st? Isso está dizendo à consulta que st é uma abreviação para a tabela user_stats.
O mesmo vale para a instrução JOIN, onde diz users u. Isso significa que, na consulta, u é um alias para a tabela users nessa consulta. Aliases são usados para simplificar consultas, usar menos digitação, o que reduz as chances de erros.
Com relação a 3, se você habilitar essa opção, quando um usuário não se qualificar mais para um distintivo com base na consulta, o distintivo será removido da conta dele.