Ao ajudar outro administrador do nosso site, dei o seguinte conselho, mas não tenho certeza se está 100% correto. Quem souber, por favor, revise e me avise se alguma parte estiver errada.
Isso está no contexto do uso do botão de pré-visualização do tema.
Como os temas são apenas CSS e JavaScript que são executados após o texto da postagem ser retornado da consulta SQL e não atualizam o banco de dados, AFAIK é totalmente seguro; o pior que você pode fazer é estragar a única página HTML que está pré-visualizando.
Infelizmente, os temas não são 100% seguros. A pré-visualização será executada no contexto da conta de administrador e pode fazer chamadas AJAX para diversos roteiros.
Alguém mal-intencionado pode causar muitos danos com um tema. Isso seria muito óbvio ao analisar o código-fonte, mas é tecnicamente possível.